Breve Resumen
El video explica la reciente caída del mercado de criptomonedas, atribuyéndola a tres factores principales: un informe de empleo negativo en EE.UU., las tensiones geopolíticas entre EE.UU. y Rusia, y la manipulación de datos por parte de Donald Trump para presionar a la Reserva Federal a bajar los tipos de interés. Se discute cómo esta situación podría llevar a una inyección de liquidez en los mercados, impulsando un nuevo "bullrun". Además, se analiza un cambio estructural en el mercado de Bitcoin, con monedas antiguas cambiando de manos, y se anticipa la entrada de trillones de dólares en el ecosistema cripto en los próximos meses. Finalmente, se subraya la importancia de mantener la perspectiva y convivir con la incertidumbre en el mundo de las inversiones.
- Caída del mercado debido a datos de empleo negativos, tensiones geopolíticas y manipulación de datos.
- Donald Trump busca bajar los tipos de interés para impulsar la economía.
- Cambio estructural en Bitcoin con monedas antiguas moviéndose.
- Anticipación de la entrada de trillones de dólares en criptomonedas.
- Importancia de la perspectiva y la gestión de la incertidumbre en las inversiones.
Porqué Cayó el mercado
El inversor minorista está experimentando caos e incertidumbre debido a los fuertes retrocesos en el mercado, con XRP, Bitcoin y Ethereum perdiendo valor. La principal razón detrás de esta caída es un plan de Donald Trump para forzar a Jeron Powell a bajar los tipos de interés. Esto se debe a tres factores clave: un informe de empleo negativo que modifica resultados anteriores, tensiones geopolíticas crecientes entre Estados Unidos y Rusia, y la necesidad de Trump de refinanciar la deuda del gobierno estadounidense. La bajada de tipos facilitaría la emisión de nueva deuda y proporcionaría una inyección de liquidez en los mercados, especialmente en activos de riesgo, lo que podría generar un "bullrun" a finales de año.
Powell y una futura bajada de tipos
Los porcentajes de probabilidad de una bajada de tipos de interés por parte de la Reserva Federal han cambiado drásticamente tras el informe de empleo. Donald Trump busca que Jeron Powell baje los tipos para refinanciar la deuda del gobierno de EE.UU., lo que inyectaría liquidez en la economía y los mercados financieros, impulsando los activos de riesgo. Se especula sobre una posible reunión de emergencia para bajar los tipos antes del 17 de septiembre, siguiendo precedentes históricos de bajadas de tipos inesperadas en reuniones de emergencia en los últimos 40 años.
Datos Empleo
Tras analizar el informe de empleo, se sugiere que Donald Trump pudo haber influido en la modificación de los datos para presionar a Jeron Powell. La combinación de estos datos con las negociaciones arancelarias (como la pausa arancelaria entre China, México y Estados Unidos) ha puesto a Powell en una situación difícil, contradiciendo sus anteriores afirmaciones sobre la fortaleza del empleo y forzándolo a considerar una intervención.
Eric Trump
Eric Trump, hijo de Donald Trump, ha vuelto a recomendar "comprar las caídas" en Bitcoin y Ethereum, lo cual es curioso dado que se cree que Donald Trump está orquestando la situación actual. Aunque menciona Bitcoin y Ethereum, el consejo podría extenderse a todo el ecosistema cripto, incluyendo XRP, XLM, HB, SHX, que podrían tener mejor rendimiento.
Cambio Estructural
Se está produciendo un cambio estructural en el mercado de criptomonedas, más allá de un simple mercado alcista. En los últimos dos años, ha aumentado el movimiento de Bitcoins inactivos durante más de siete años, lo que indica que monedas antiguas están cambiando de manos, posiblemente de minoristas a instituciones. Este reemplazo estructural podría llevar a la entrada de trillones de dólares en el ecosistema, impulsado por stablecoins, tokenización y el uso de blockchains públicas. Se anticipa que en los próximos 12 a 24 meses, se verán grandes flujos de capital hacia las criptomonedas, especialmente Bitcoin, lo que hará subir los precios.
Donald Trump Dispuesto a todo
Donald Trump afirma que los próximos cinco o seis meses serán "maravillosos" y que todo va a explotar. Esto se alinea con la comprensión de los ciclos de liquidez, la finalización del QTE (Quantitative Tightening), la inyección de liquidez por parte del Tesoro y la expectativa de que Jeron Powell baje los tipos de interés. Sin embargo, una situación inesperada que obligue a Powell a actuar antes de tiempo podría inicialmente tirar los precios de las criptomonedas hacia abajo antes de una eventual subida. Se compara esta situación con la caída del mercado durante el COVID-19, que precedió a un importante aumento en el precio de Bitcoin. Trump anticipa un auge en el país con inversiones masivas en plantas de automóviles e inteligencia artificial.
CIO Bitwise Perspectiva
Es importante mantener la perspectiva ante las caídas del mercado. Matt Hugan, CIO de Bitwise, destaca varios puntos clave: la tokenización de activos anunciada por Paula Hkins, la publicación de un informe de activos digitales de la Casa Blanca que busca crear un entorno regulatorio positivo, la aprobación por parte de la SEC de la creación de ETPs de criptomonedas por criptomonedas, la solicitud de estándares genéricos de cotización para ETFs de criptomonedas por parte de CBO Nasdaqinis, y la asociación de JP Morgan con Coinbase. Estos desarrollos indican que las criptomonedas se están normalizando, lo que traerá más liquidez y mejores condiciones de negociación para los ETFs de criptomonedas.
Bitcoin y XRP Vs Deuda
Al considerar la depreciación de los activos, es importante recordar que Bitcoin, XRP, Ethereum y otros están enfrentados a monedas fiduciarias que cada vez valen menos debido al aumento de la deuda. Los precios de Bitcoin, acciones, índices y oro suben a medio y largo plazo porque la cantidad de dólares en circulación aumenta, mientras que la oferta de Bitcoin es fija. Esto convierte a Bitcoin en una reserva de valor, similar al oro digital, a pesar de su volatilidad.
Datos sobre el ciclo Cripto
En agosto, Bitcoin ha retrocedido un 2,79% después de cuatro meses positivos consecutivos. Aunque históricamente agosto no ha sido consistentemente negativo, este año podría ser el cuarto agosto consecutivo con malos resultados. A pesar de esto, la tendencia general sigue siendo positiva. La herramienta de ciclos de mercado de Bitcoin Magazine Pro muestra que Bitcoin está lejos de la línea roja que marca los topes del ciclo, sugiriendo que aún tiene recorrido al alza. Otros indicadores, como el Pyth Keltop, también sugieren que el mercado está lejos de un techo. Se destaca la importancia de convivir con la incertidumbre en el mundo de las inversiones y de conocer bien los activos en los que se invierte para no dejarse llevar por los movimientos del mercado.
